Prêts sur fonds propres et hypothèques inversées

Comparaison de deux options de financement permettant d’accéder à un capital immobilier précieux.

Une maison est l’actif le plus précieux que la plupart des consommateurs possèdent à long terme. Contrairement à d’autres biens que vous achetez et qui perdent de la valeur au fil du temps, la valeur d’un prêts sur fonds propres augmente à partir du moment de l’achat. Cette valeur accrue s’appelle le capital.

Il s’agit de la différence entre la valeur marchande du bien et le solde de votre prêt hypothécaire. Ainsi, au fur et à mesure que vous remboursez votre prêt hypothécaire, vous gagnez des fonds propres. Les prêts sur fonds propres et les hypothèques inversées vous permettent d’accéder à ce capital pour améliorer vos perspectives financières.

La souscription d’un prêt sur fonds propres, quel qu’il soit, est une décision financière importante. Si vous envisagez de contracter un prêt sur fonds propres ou une hypothèque inversée, parlez-en à un conseiller avant de faire votre demande. Appelez Consolidated Credit aujourd’hui au (844) 402-1280 pour parler à un conseiller gratuitement. Vous obtiendrez des conseils professionnels sur l’incidence d’un nouveau financement sur votre maison, votre prêt hypothécaire et vos perspectives financières globales.

Comment fonctionne une marge de crédit sur valeur domiciliaire?

Une marge de crédit sur valeur domiciliaire vous permet d’accéder à la valeur nette que vous avez accumulée dans votre maison. Dans un marché immobilier normal, la valeur d’une propriété augmente lentement avec le temps. Même si vous ne vivez pas dans un marché en plein essor, l’inflation régulière implique généralement que la valeur d’une maison augmente d’année en année.

Il est important de noter que cette situation n’est vraie que dans un marché normal. Lorsque le marché est faible, la valeur des maisons peut diminuer. En cas d’effondrement du marché, comme en 2008, la valeur des biens immobiliers peut chuter de manière significative.

Si votre maison vaut plus aujourd’hui que lorsque vous l’avez achetée, vous disposez d’un capital accessible dans votre maison. Une ligne de crédit sur valeur nette vous permet d’accéder à cet argent pour améliorer vos perspectives financières à court terme. Une hypothèque inversée vous permet également de tirer parti de la valeur nette de votre maison.

En quoi une hypothèque inversée diffère-t-elle d’un prêt sur fonds propres?

Les hypothèques inversées ne sont pas exactement la même chose qu’un prêt sur fonds propres standard. Elles sont spécialement conçues pour aider les personnes âgées à accéder à la valeur nette de leur logement. À ce titre, les hypothèques inversées sont assorties d’un processus de prêt spécialisé, de critères d’admissibilité plus ciblés et d’un calendrier de remboursement différent de celui des prêts sur fonds propres. Ces mesures sont en partie mises en place pour protéger les personnes âgées qui utilisent les hypothèques inversées.

Pour pouvoir utiliser une hypothèque inversée :

• Les propriétaires doivent être âgés de 55 ans ou plus.
• Tous les propriétaires doivent demander et signer les documents relatifs à l’hypothèque inversée.
• Au moins un des propriétaires doit résider dans la propriété en tant que résidence principale. (Autrement dit, il doit vivre dans le logement au moins six mois par an.)
• Vous devez être pleinement propriétaire de votre logement. (Si vous avez déjà une hypothèque sur votre maison, l’hypothèque inversée peut être utilisée pour rembourser cette hypothèque et toute autre dette garantie).
• Vous devez suivre une séance de conseil sur l’hypothèque inversée avant d’obtenir votre prêt.

En outre, une fois que vous avez obtenu votre hypothèque inversée, vous ne remboursez rien chaque mois. Aucune somme n’est due sur le prêt jusqu’à ce que le dernier propriétaire figurant sur l’acte de propriété décède ou quitte la résidence.

En revanche, un prêt sur fonds propres standard est accessible à toute personne, quel que soit son âge. Il n’y a pas de restriction de résidence et vous n’avez même pas besoin de suivre un cours ou de vous soumettre à un quelconque conseil avant de contracter le prêt et de recevoir votre argent. Vous commencez également à rembourser le prêt immédiatement, comme vous le faites avec d’autres lignes de crédit.

Pourquoi choisir une hypothèque inversée plutôt qu’un prêt sur fonds propres?

Les hypothèques inversées valent la peine d’être envisagées si vous remplissez les conditions d’âge minimum (55 ans dans la plupart des cas), si vous possédez une maison dans une zone commercialisable et si vous avez accumulé une valeur nette importante.

Les hypothèques inversées sont en plein essor depuis quelques années. En raison du vieillissement de la population des baby-boomers, le nombre d’hypothèques inversées a presque triplé au cours des cinq dernières années, selon les statistiques du Bureau du surintendant des institutions financières, et rien ne laisse présager un ralentissement.

Avec une hypothèque inversée, vous avez la possibilité de recevoir une somme forfaitaire ou d’étaler le montant sur plusieurs années en versements plus faibles.

Le montant auquel vous avez droit au titre d’une hypothèque inversée dépend de plusieurs facteurs. Il s’agit notamment de votre âge, de l’emplacement de votre maison, du type de propriété de votre maison, de votre sexe et du nombre de personnes vivant dans la maison.

D’une manière générale, plus vous êtes âgé, plus vous pouvez accéder à un montant élevé au titre d’une hypothèque inversée. Si vous n’avez que 55 ans, vous ne pourrez peut-être obtenir que 15 à 20 % de la valeur de votre maison sous forme d’hypothèque inversée. Vous devez généralement avoir au moins 80 ans pour obtenir le montant maximum sous forme d’hypothèque inversée.

L’évolution du marché immobilier influe également sur le montant que vous pouvez obtenir sous forme d’hypothèque inversée.

À première vue, opter pour un prêt sur fonds propres plutôt que pour un prêt hypothécaire inversé peut sembler une évidence. Les prêts sur fonds propres sont traditionnellement assortis de taux d’intérêt plus bas que les hypothèques inversées, de sorte que la question est réglée, n’est-ce pas? Ce n’est pas tout à fait le cas.

En effet, de nombreuses personnes âgées ont un revenu fixe. Ces personnes âgées peuvent avoir une valeur nette élevée sur le papier, mais la majeure partie de leur valeur nette est piégée dans leur maison. Ils peuvent avoir des revenus limités provenant de prestations publiques et d’investissements. Il est donc difficile de bénéficier d’un prêt sur fonds propres, car le prêteur voudra que vous remplissiez les conditions requises en fonction de vos revenus. C’est là que les hypothèques inversées s’avèrent utiles.

Contrairement aux prêts sur fonds propres, vous n’avez que peu ou pas de preuves à fournir lorsque vous demandez une hypothèque inversée. En effet, le prêteur s’intéresse davantage à la valeur nette de votre maison qu’au montant de vos revenus mensuels. En tant que personne âgée à court d’argent, vous pouvez accéder à la valeur nette de votre maison sans avoir à la vendre. C’est une situation avantageuse pour tous.

Si vos liquidités vous préoccupent, les hypothèques inversées se distinguent également par le fait que, contrairement aux prêts sur fonds propres, dans la plupart des cas, vous n’avez pas à effectuer de paiements sur l’hypothèque inversée jusqu’à ce que vous vendiez votre maison ou que vous décédiez, selon la première éventualité.

Dans le cas d’un prêt sur fonds propres, il se peut que vous deviez effectuer des paiements de capital et d’intérêts. Il est également possible que le prêteur demande le remboursement de votre prêt sur fonds propres si vous omettez un paiement ou si votre conjoint décède.

Les hypothèques inversées sont-elles aussi risquées que les prêts sur fonds propres?

En général, la plupart des experts recommandent aux consommateurs d’éviter autant que possible les prêts sur fonds propres, car ils sont trop risqués; en particulier si le prêt est utilisé pour rembourser un autre type de dette, comme vos cartes de crédit. On pourrait penser que le fait d’emprunter sur votre capital pour rembourser des cartes de crédit permet d’établir un bon crédit. Cependant, si vous contractez un prêt sur fonds propres pour rembourser une dette de carte de crédit excédentaire, vous utilisez votre maison comme garantie.

Même si une société de cartes de crédit ou un agent de recouvrement peut menacer de prendre votre maison pour payer votre facture, vos biens ne peuvent pas être liquidés pour ce type de remboursement sans un jugement de faillite.

Autres informations

En revanche, si vous obtenez un prêt en utilisant votre maison comme garantie, le prêteur peut saisir votre maison si vous ne remboursez pas la dette. Si vous prenez du retard dans vos paiements réguliers ou si vous rencontrez des difficultés, par exemple en cas de chômage, vous pouvez perdre votre logement. La dernière chose à laquelle vous voudriez être confronté, en plus de votre détresse financière, est la saisie.

En revanche, une hypothèque inversée ne comporte pas de versements mensuels, de sorte que vous ne risquez pas d’être en retard dans vos paiements. La valeur nette de votre maison est en fait comme un compte d’épargne sur lequel vous pouvez emprunter.

Ce n’est qu’après le décès ou le départ du dernier propriétaire vivant que l’argent devient exigible, de sorte qu’à aucun moment le prêteur ne prendra votre maison parce que vous n’avez pas remboursé votre prêt. Ainsi, alors que les prêts sur fonds propres sont une proposition risquée pour presque tous les consommateurs, l’hypothèque inversée est une option relativement sûre pour les personnes âgées qui se trouvent dans une situation financière favorable.

Les seuls paiements dont vous devez vous préoccuper sont les impôts fonciers et l’assurance habitation. Vous devez vous acquitter de ces paiements et maintenir votre maison en bon état. Tant que vous le faites et que vous restez dans votre maison, votre hypothèque inversée n’arrivera pas à échéance. Avec un prêt sur fonds propres, vous devez également payer l’assurance habitation et les taxes. En plus des paiements mensuels, vous devez effectuer des paiements sur le prêt.

Mais les hypothèques inversées présentent aussi des risques. Bien qu’il ne soit pas possible de devoir plus d’argent que la valeur de votre maison, cela ne veut pas dire que les hypothèques inversées ne présentent aucun risque.

Avec les hypothèques inversées, vous n’avez pas à effectuer de paiements mensuels. En effet, les intérêts sont composés à un rythme plus rapide. Un jour ou l’autre, vous devrez rembourser votre hypothèque inversée, généralement à partir du produit de la vente de votre maison. Il se peut qu’il ne vous reste que peu ou pas de capital si vous êtes obligé de vendre et de déménager dans un établissement de soins de longue durée. C’est le cas si la valeur de votre maison chute au moment où vous envisagez de le faire.

La vie change constamment. Les projets peuvent donc changer. Si vous devez rembourser votre hypothèque inversée avant cinq ans, vous risquez de devoir payer une pénalité. Vous devrez demander au prêteur des précisions à ce sujet avant de souscrire un prêt hypothécaire inversé.

Dans la section suivante, nous allons examiner les avantages et les inconvénients des hypothèques inversées afin de vous aider à décider si une hypothèque inversée vous convient.

Avantages des hypothèques inversées

• Vous n’avez pas à effectuer de paiements réguliers sur votre hypothèque inversée. Ce type de prêt est donc idéal pour les personnes âgées qui ont un revenu fixe et dont les liquidités peuvent être limitées.
• Vous êtes libre d’utiliser les fonds de l’hypothèque inversée comme bon vous semble. Vous pouvez les utiliser pour rénover votre maison, payer vos frais de subsistance, vos frais de santé et rembourser d’autres dettes.
• De nombreuses personnes âgées sont « riches en maison, pauvres en argent ». Les hypothèques inversées vous permettent de transformer une partie des fonds propres en liquidités sans avoir à vendre votre maison. Vous pouvez rester dans votre maison et accéder au capital dont vous avez besoin.
• Contrairement à d’autres formes de revenus, comme le RPC, la SV, les retraits d’un FERR, les régimes de retraite au travail et les revenus de placement, vous n’aurez pas à payer d’impôt sur le revenu sur l’argent que vous empruntez à votre maison dans le cadre d’une hypothèque inversée. Ainsi, vous gardez une plus grande partie de votre argent durement gagné dans vos poches, là où il doit être.
• L’argent que vous empruntez au moyen d’un prêt hypothécaire inversé n’affecte pas votre admissibilité aux prestations gouvernementales sous condition de ressources, telles que la SV et le SRG.
• Vous restez propriétaire de votre maison. Vous n’avez pas à louer et à faire face aux incertitudes qui en découlent.
• Vous pouvez choisir le moment où vous recevrez l’argent de l’hypothèque inversée et le montant que vous recevrez.
• Si votre conjoint et vous-même êtes propriétaires de la maison, l’hypothèque inversée n’aura pas à être remboursée avant que le dernier d’entre vous ne décède ou que vous ne vendiez la maison.

Les inconvénients des hypothèques inversées

• Bien que les taux d’intérêt des hypothèques inversées aient beaucoup baissé ces dernières années en raison de la faiblesse des taux d’intérêt, les taux des hypothèques inversées sont encore plus élevés que ceux de la plupart des autres produits hypothécaires disponibles. En règle générale, le taux d’intérêt est supérieur de 1,50 % à 2 % à celui d’un prêt sur fonds propres. La raison en est que le prêteur de l’hypothèque inversée peut devoir attendre des années avant de recevoir le moindre remboursement.
• Les fonds propres que vous avez si durement accumulés au fil des ans risquent de s’amenuiser à mesure que les intérêts sur votre hypothèque inversée s’accumuleront au fil des ans.
• À votre décès, votre succession sera chargée de rembourser votre prêt hypothécaire inversé et les intérêts dans un délai déterminé. Si vous souhaitez laisser quelque chose à votre succession, votre famille pourrait se retrouver avec presque rien une fois que le prêteur hypothécaire inversé aura été remboursé.
• Une hypothèque inversée peut prolonger le délai de règlement de votre succession.
• Les frais liés à une hypothèque inversée peuvent souvent être plus élevés que ceux d’une hypothèque traditionnelle et d’autres produits de prêt similaires.
• Si vous avez des lignes de crédit garanties par votre maison, vous serez peut-être obligé de les fermer. En effet, le prêteur hypothécaire inversé voudra être en première position si quelque chose devait arriver à votre maison.
• Il est possible de ne pas rembourser votre hypothèque inversée. Par exemple, si vous laissez votre maison se délabrer, le prêteur hypothécaire inversé pourrait demander l’annulation du prêt.

Questions sur les hypothèques inversées à poser à un prêteur

Vous envisagez de contracter une hypothèque inversée? Toutes les hypothèques inversées ne se valent pas. Voici quelques questions à poser sur les hypothèques inversées avant d’y souscrire.

1. Pouvez-vous me fournir une liste des frais que j’aurais à payer dans le cadre d’une hypothèque inversée? Les frais les plus courants sont les frais d’évaluation et les frais d’ouverture de dossier. Il peut y avoir une pénalité de remboursement anticipé si vous remboursez l’hypothèque inversée avant terme. En outre, des frais juridiques pour la clôture de l’hypothèque inversée et l’intervention d’un conseiller juridique indépendant.
2. Une fois mon hypothèque inversée mise en place, comment puis-je accéder aux fonds? Y a-t-il des frais pour accéder aux fonds?
3. Quel est le taux d’intérêt que je devrai payer sur l’argent que j’emprunterai au moyen de l’hypothèque inversée?
4. Quelles sont les pénalités (s’il y en a) si je vends ma maison dans un certain délai?
5. Pendant combien de temps ma succession ou moi-même devrons-nous rembourser l’hypothèque inversée si je déménage ou si je décède? Par exemple, la période de remboursement peut être différente selon que vous devez déménager dans un établissement de soins de longue durée ou que vous décédez.
6. Que se passe-t-il si votre succession prend plus de temps que prévu pour rembourser mon prêt hypothécaire inversé à mon décès?
7. Que se passe-t-il si le solde dû sur l’hypothèque inversée est supérieur à la valeur de ma maison au moment du remboursement de l’hypothèque inversée? Ma succession ou moi-même devrons-nous combler le manque à gagner?

Quelles sont les solutions de rechange aux hypothèques inversées?

Avant de choisir un prêteur pour une hypothèque inversée, il est conseillé de faire le tour du marché. Il est conseillé de faire appel à un courtier hypothécaire indépendant. Ce dernier peut vous aider à choisir le prêteur hypothécaire inversé qui vous convient le mieux. Il peut également vous aider à déterminer si un prêt hypothécaire inversé est judicieux dans votre cas.

Vous devrez également envisager des solutions autres que les hypothèques inversées. Il peut s’agir de contracter un autre type de prêt, comme une marge de crédit ou un prêt personnel, de vendre votre maison, de déménager dans une maison plus petite, de vendre et de louer et de déménager dans un établissement de soins de longue durée.

Il est également intéressant d’obtenir un deuxième avis. Votre famille est un bon point de départ. De même, vous pouvez obtenir l’avis impartial d’un planificateur financier.

Assurez-vous de bien comprendre le fonctionnement d’une hypothèque inversée avant d’y souscrire.